▲ 國債逆回購不僅安全，而且在特定的時間點，其年化收益率非常可觀。受監(jiān)管考核、財政繳款等因素影響，每到月末、季末、年末，銀行都會出現(xiàn)資金局部緊張的情況，資金價格會急劇飆升

▲ 由于我國資本市場新股供應相對較少，股票供應和需求不均衡，造成了二級市場對新股的瘋狂追逐。因此，新股的溢價也非常高，中簽收益率也就非?？捎^

實現(xiàn)財富增值是手中有余錢人的愿望，但是股權(quán)投資風險難測，投資大宗商品需要面臨較長的經(jīng)濟周期，存銀行定期、買國債不夠靈活；活期利息又太低；炒匯炒黃金風險高、專業(yè)性強，不適合普通投資者……我們究竟應該如何理財，讓資產(chǎn)在不承擔過高風險的情況下穩(wěn)步生息，實現(xiàn)財富的穩(wěn)健升值？以下是幾類風險較低的短期理財工具，投資者可在日常生活中組合搭配。

工具一：

存銀行定期

銀行存款是最安全的選擇。很多人抱怨銀行存款利息太低，殊不知，其風險也是最低的。在我國的金融體系當中，把錢存在銀行最安全、最有保障。

按照目前央行基準利率規(guī)定，3個月、半年期存款基準利率為1.1%、1.3%，一年期、二年期、三年期存款基準利率分別為1.5%、2.1%、2.75%，相對于活期存款基準利率0.35%而言，定期存款會高出不少利息。在實際業(yè)務辦理過程中，各家銀行一般都會上浮定期存款利率。以工農(nóng)中建交五大國有行為例，其一年期存款利率為1.75%，上浮一年期基準利率16.67%。中信、廣發(fā)、浦發(fā)、民生等股份制銀行的一年期存款利率為1.95%，上浮30%。一些地方區(qū)域性銀行利率會更高，比如湖州銀行一年期存款利率達到3.3%。存款者可以根據(jù)自己的需求選擇不同銀行、不同期限的定期存款。

需要說明的是，銀行計算利息的起訖時間按照“算頭不算尾”計算，即從存入的第一天開始計算利息，支取的那天不再計算利息。在定期存款儲蓄到期時，如果遇到節(jié)假日不辦公，儲戶可以提前一天支取，此時視同到期結(jié)算定期存款利息。

工具二：

購買貨幣基金

目前，余額寶成為人們耳熟能詳?shù)囊豢町a(chǎn)品。其實，余額寶是一款貨幣基金產(chǎn)品，因為天弘基金實際上是余額寶的管理方。這里所說的貨幣基金，一般是指聚集社會閑散資金，由基金管理人運作，基金托管人保管資金的一種開放式基金。貨幣基金資產(chǎn)主要投資于短期貨幣工具，如國債、央行票據(jù)、商業(yè)票據(jù)、銀行定期存單、政府短期債券、信用等級較高的企業(yè)債券、同業(yè)存款等短期有價證券。具有高安全性、高流動性、穩(wěn)定收益性特征。

說到貨幣基金的起源，非常有趣。在20世紀70年代，美聯(lián)儲對銀行存款利率實施管制，居民存款利率低于通貨膨脹率，存款一直處于貶值狀態(tài)。銀行為了吸引資金，推出利率高于通脹率的大額定期存單。然而，這種定期存單起始金額較大，往往是以10萬美元或100萬美元為最低投資單位。只有少數(shù)機構(gòu)投資者才有足夠的現(xiàn)金去做這樣的投資。這時，有一個叫魯斯·班特的分析師創(chuàng)立了一個命名為“儲蓄基金公司”的共同基金，通過基金購買了30萬美元的高利率定期儲蓄，然后以1000美元為投資單位出售給小額投資者。就這樣，小額投資者享有了大企業(yè)才能獲得的投資回報率，同時擁有了更高的現(xiàn)金流動性，歷史上第一個貨幣基金就這樣誕生了。

相對于銀行定期存款，貨幣基金不僅收益率高，而且其流動性也非常好，如今銀行可以實現(xiàn)當天買賣T+0（當日贖回）操作。據(jù)Wind數(shù)據(jù)顯示，截至9月29日，今年以來760只貨幣基金7日年化收益率為3.77%，明顯高于銀行定期存款。

工具三：

國債逆回購

所謂國債逆回購，本質(zhì)就是一種短期貸款，是個人通過國債回購市場把資金借給機構(gòu)并獲得固定利息收益的金融行為。國債逆回購是否有風險呢？答案是幾乎零風險，除非融資方違約，或者國債違約。

國債逆回購不僅安全，而且在特定的時間點，其年化收益率非常高。受監(jiān)管考核、財政繳款等因素影響，每到月末、季末、年末，銀行都會出現(xiàn)資金局部緊張的情況。此時，銀行會通過國債逆回購來臨時借錢籌措資金，資金利率自然會上漲。今年9月30日，7天期國債逆回購GC007的年化收益率最高達到了21%，收益相當可觀。不過，能獲取如此高收益的時間非常短暫，平時其年化收益率僅為4%左右。

國債逆回購操作具有一定的資金門檻，其中滬市較高，以10萬元起購，同時以10萬元的整數(shù)倍申購，最高不超過1000萬元，代碼以“GC”開頭。深市的資金門檻較低，只需1000元，以1000元的整數(shù)倍申購，沒有最高限額，代碼以“R”開頭。

國債逆回購的操作非常簡單，投資者只需在證券公司開通國債逆回購業(yè)務，然后打開一家券商的交易軟件，輸入要操作的品種代碼，隨后點擊“借出”就可以了。很多炒股的投資者在證券賬戶留有剩余資金，通過國債逆回購操作，可以提高閑置資金的收益。

工具四：

打新股

打新相對于上述理財方式而言具有一定的風險性，原因在于參與投資者需要持有一定市值的股票，而且持有市值多少和申購數(shù)量直接掛鉤。具體來說，持有10000元的滬市股票，可以申購一簽即1000股滬市新股；持有5000元的深市市值，可以申購一簽即500股深市新股。

由于資本市場新股供應相對較少，股票發(fā)行和需求的不均衡，造成了二級市場對新股的瘋狂追逐。因此，新股的溢價也非常高，中簽的收益率非?？捎^。數(shù)據(jù)顯示，2017年上半年共有244只新股上市，平均漲幅達113%。

如何防范市場價格波動造成風險？一個簡單的方法就是在滬深兩市購買藍籌股或者是成長股。藍籌股，一般市值大，股票價格的波動會相對平穩(wěn)，不容易受到市場資金的炒作。

今年以來，由于IPO發(fā)行常態(tài)化，每周幾乎都有新股可以申購，投資者只需要在交易日打開軟件，點擊申購完成操作即可。然后靜候幸運之神的降臨就行了。（經(jīng)濟日報·中國經(jīng)濟網(wǎng)記者 彭 江）