為了讓費改惠及消費者，監(jiān)管政策改變過去只看綜合成本率的做法，轉而對費用率水平進行重點監(jiān)控

車險二次費改的靴子終于落地實施，車險市場將繼續(xù)發(fā)生更深刻的變革。對二次費改以及整治市場亂象政策的影響，市場關注的焦點有兩個，一是“穿透法”監(jiān)管方式將遏制費用戰(zhàn)，二是車險市場份額將進一步集中，大公司將從費改中獲得更好的發(fā)展機會。而由于新政剛剛發(fā)布不久，消費者對二次費改的具體影響也尚不十分清楚。

遏制“蹺蹺板”效應

車險二次費改方案有諸多吸引眼球的地方。

首先，根據(jù)車險二次費改方案，在不同保監(jiān)局轄區(qū)，保險公司使用中國保險行業(yè)協(xié)會機動車商業(yè)保險示范條款的，可以按照新的范圍擬定自主核保系數(shù)和自主渠道系數(shù)。例如，在深圳保監(jiān)局轄區(qū)內，自主核保系數(shù)調整范圍為0.70－1.25，自主渠道系數(shù)調整范圍為0.70－1.25。“繼續(xù)下調系數(shù)范圍已在預期之中，行業(yè)對此有較為充分的心理準備。”某財險公司車險部負責人表示。

而更受業(yè)界高度關注的是新政對費用率的嚴格監(jiān)管。新規(guī)指出：“財產保險公司應建立常態(tài)化的商業(yè)車險條款費率回溯和修訂機制。產品獲批使用后，如保險公司車險綜合成本率、綜合費用率、未決賠款準備金提轉差率等指標的實際發(fā)生值與報送申請材料時的精算預期值發(fā)生重大偏離，財產保險公司應主動對費率方案進行修訂并重新報送保監(jiān)會審批，嚴格防范商業(yè)車險定價風險和經(jīng)營風險。”

同時，財產保險公司上述車險指標的實際發(fā)生值與精算預期值發(fā)生重大偏離時，保險監(jiān)管部門可責令財產保險公司停止使用存在問題的商業(yè)車險產品并修改費率方案。情節(jié)嚴重的，保險監(jiān)管部門可依法在一定期限內禁止財產保險公司申報新的商業(yè)車險條款費率。“指標偏離超過該指標值前三年平均波動幅度（取絕對值計算）的，原則上認為出現(xiàn)重大偏離。”新規(guī)指出。

“這一監(jiān)管調整彌補了車險首次費改的短板。”一位業(yè)內人士分析道。一次費改時，由于僅對綜合成本率進行監(jiān)管，使得賠付率和費用率出現(xiàn)了“蹺蹺板”效應，前者的下降加劇了后者的上升。

國信證券相關研報提到一組數(shù)據(jù)，2016年車險行業(yè)綜合成本率為99%，與2014年和2015年的100.25%、99.4%基本持平，但從結構上看，2016年車險賠付率和費用率分別為58%、41%，較第一輪商車費改測算的結果分別低7個百分點、高6個百分點。

“本次費改新提出對費用率以及未決賠款準備金提轉差率指標的監(jiān)管，前者目的在于直接限制渠道端的價格戰(zhàn)，后者則降低了保險公司通過調整未決賠款準備金對會計科目進行調整的空間。”該分析人士表示。

某中型財險公司內部人士對記者稱，保險公司的渠道費用以及會計數(shù)據(jù)的可靠性可能會納入核心監(jiān)管指標。與二次費改相伴而來的，是保監(jiān)會正在征求意見的《關于整治機動車輛保險市場亂象的通知》（下稱《征求意見稿》），對拓展車險業(yè)務時發(fā)生的費用進行“穿透法”監(jiān)管方式，防止部分公司巧立名目抬高手續(xù)費。

二次費改之后，行業(yè)費用率水平有望迎來拐點，在采訪中，多數(shù)業(yè)內人士表達了這樣的觀點，但也有人指出，監(jiān)管政策執(zhí)行的嚴厲程度將影響最終效果。

市場集中度更高

早在二次費改政策正式發(fā)布之前，一項市場調查顯示，75%的人認為此次改革“對大公司更有利”，這一觀點也得到了多位業(yè)內人士的印證。

國信證券相關研報指出，規(guī)模偏小的公司更傾向于在渠道費用上高投入。財險行業(yè)盈利情況與規(guī)模效應緊密相關，龍頭財險公司在成本管理、網(wǎng)點布局以及品牌上均具有顯著優(yōu)勢。小公司需要在渠道上更大比例的投入以爭取客戶資源。

該研報稱，根據(jù)2016年財險公司的費用率水平，TOP3（人保財險、平安產險和太保產險）、TOP10、TOP11-20、TOP21-30、TOP31-40、TOP41-50的平均費用率分別為：39.0%、42.2%、48.2%、55.8%、56.0%、64.3%?？梢?，隨著保費規(guī)模的遞減，費用率水平呈現(xiàn)明顯上升趨勢，其中TOP41-50費用率水平高達64.3%，綜合成本率高達125%。

而由于車險二次費改政策在監(jiān)管指標的設置上，排除賠付率指標來對綜合成本率以及費用率進行監(jiān)管，特別是結合上述《征求意見稿》對費用率將執(zhí)行強監(jiān)管的政策，使得中小公司無法繼續(xù)將更大比例的資源投入到渠道費用中。“我們預計財險公司對保戶的賠付服務創(chuàng)新將在競爭中將扮演越來越重要的角色，有利于具備規(guī)模和網(wǎng)點優(yōu)勢以及品牌影響力的龍頭險企進一步提升其市場份額。”國信證券的研報指出。

對中小公司面臨的困難，保監(jiān)會財險部主任劉峰認為，中小公司經(jīng)營困難，在過去、現(xiàn)在和未來都會存在。隨著商車費改的深入，市場規(guī)律發(fā)揮的作用會越來越大，優(yōu)勝劣汰不可避免。中小保險公司需要自我施壓，在本身不具備與大型保險公司競爭的條件下，避其鋒芒，選擇大型保險公司關注度不夠、發(fā)展能力水平不強的領域發(fā)展，找準市場定位。

消費者得實惠

無論是車險一次費改還是二次費改，消費者都是受益者，二次費改的效果可能更加明顯。保監(jiān)會數(shù)據(jù)顯示，商業(yè)車險改革全面實施近一年來，車均保費較改革前下降5.3%，顯著提高了消費者獲得感。

“前一階段改革試點工作完成后，大部分地區(qū)駕駛習慣良好的低風險車主享受商業(yè)車險最低折扣率已由改革前的0.7下調到0.4335。本次下調商業(yè)車險費率浮動系數(shù)下限后，根據(jù)前期行業(yè)測算，最低折扣率將進一步下調至0.3825，部分地區(qū)低至0.3375（即具有良好駕駛習慣和安全記錄的車主在一家經(jīng)營穩(wěn)健的保險公司投保，保費可能下浮20％左右），實實在在讓利于民。經(jīng)過本輪改革，保險行業(yè)商業(yè)車險賠付率可能提高3.6個百分點。”保監(jiān)會表示。

記者在采訪中發(fā)現(xiàn)，由于二次費改政策實施不久，部分消費者對其詳細影響尚不是很清楚，但認為費率下降是好事。車主呂先生對記者稱：“費率下降之后，我花同樣的錢卻可以提高保額，尤其是準備提高第三者責任險的保額。”他表示，自己是多年未出險的老司機，平時開車也不多，政策對優(yōu)質車主的傾斜讓他感覺“心里很舒服”，也會促使自己繼續(xù)做個好司機。不過車主尹女士作為新手司機則很擔心明年保費大幅上漲，但為了爭取更多折扣，她表示“以后開車要更加細心，著急的時候不開車。”

對目前監(jiān)管方面尚沒有明確說法的按行駛里程收費、按開車天數(shù)收費等保險創(chuàng)新模式，消費者方面也存在兩派觀點，開車少的人認為應該主張少開車少交費，既省錢又環(huán)保。呂先生還提出一種新思路：按汽車加油量來計算保費（與行駛里程和出行次數(shù)有關，數(shù)據(jù)更易獲得）；開車多的人則認為，出行多少與保費高低無必然關系，出險次數(shù)和事故的嚴重程度才是，因此，應以關鍵因素作為定價核心因子。