首批大額存單上線(xiàn) 一年期利率最高3.15%

廣州日?qǐng)?bào)訊 （記者李婧暄）昨日，9家銀行的大額存單高調(diào)上線(xiàn)。記者調(diào)查發(fā)現(xiàn)，9家銀行一年期產(chǎn)品的利率幾乎持平，都是最高基準(zhǔn)利率上浮40%至3.15%。昨日銀行銷(xiāo)售現(xiàn)場(chǎng)大額存單遇冷甚至無(wú)人問(wèn)津。一方面是利率并沒(méi)有預(yù)期高，另一方面，股市熱也分流了大部分的資金。分析指出，目前銀行首批發(fā)行的大額存單對(duì)機(jī)構(gòu)的額度占了絕大部分，后期根據(jù)市場(chǎng)反應(yīng)情況可能會(huì)提高利率。

9家銀行大額存單同時(shí)上線(xiàn)

根據(jù)央行《大額存單管理暫行辦法》規(guī)定，工行、農(nóng)行、建行、中行、招行等五大行及浦發(fā)、中信、招行、興業(yè)等9家市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制核心成員，在昨日發(fā)行首批大額存單。首批大額存單期限以1年以?xún)?nèi)(含)為主，認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)金額為個(gè)人30萬(wàn)元，機(jī)構(gòu)1000萬(wàn)元。

9家銀行一年期產(chǎn)品的利率幾乎持平，都是最高基準(zhǔn)利率上浮40%至3.15%；在發(fā)行6個(gè)月大額存單品種的6家銀行，股份制銀行中信和浦發(fā)給的利率較高，為年化2.9%，大行則相對(duì)低一些，預(yù)估在2.87%。

目前從定存看，一年期的基準(zhǔn)利率為2.25%，多家銀行目前實(shí)行上浮30%的利率，也就是2.925%，如果購(gòu)買(mǎi)大額存單一年期，以30萬(wàn)元為例，上浮30%和上浮40%的利息收入差距為675元。

昨日，記者走訪(fǎng)多家銀行網(wǎng)點(diǎn)發(fā)現(xiàn)，大額存單的首發(fā)并沒(méi)有受到熱捧。在某國(guó)有大行越秀區(qū)一家網(wǎng)點(diǎn)，一位相關(guān)負(fù)責(zé)人告訴記者：“剛剛開(kāi)始發(fā)行，現(xiàn)場(chǎng)確實(shí)沒(méi)有什么客戶(hù)問(wèn)，但我們?cè)诰W(wǎng)上銀行也有銷(xiāo)售。”

另一位股份制銀行網(wǎng)點(diǎn)工作人員也向記者表示，網(wǎng)點(diǎn)經(jīng)理都知道大額存單，但是由于在這種環(huán)境下的利率對(duì)客戶(hù)沒(méi)有什么吸引力，對(duì)員工來(lái)說(shuō)也沒(méi)有提成，所以沒(méi)有熱推的積極性。據(jù)了解，目前網(wǎng)點(diǎn)最熱銷(xiāo)的還是代銷(xiāo)的基金產(chǎn)品。

記者隨機(jī)在互聯(lián)網(wǎng)發(fā)起了一份調(diào)查，結(jié)果顯示，超過(guò)八成的受訪(fǎng)人表示，不會(huì)投資大額存單。

對(duì)公客戶(hù)成重點(diǎn)銷(xiāo)售對(duì)象

有銀行業(yè)內(nèi)部人士表示，大額存單額度中，對(duì)機(jī)構(gòu)的額度占了絕大部分，給個(gè)人申購(gòu)的額度不到總額的五分之一。而營(yíng)銷(xiāo)對(duì)公客戶(hù)、利用首批發(fā)行的時(shí)間窗口搶占這部分市場(chǎng)，也成了布置給各分行的重點(diǎn)任務(wù)。

中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家向松祚認(rèn)為，作為一種風(fēng)險(xiǎn)低、收益相對(duì)較高的投資方式，對(duì)企業(yè)，尤其是一些對(duì)流動(dòng)資金要求高、又不允許購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品的大型外企來(lái)說(shuō)，大額存單是有相當(dāng)吸引力的。

業(yè)內(nèi)分析

“生不逢時(shí)” 股市分流資金

采訪(fǎng)調(diào)查中，接近五成的受訪(fǎng)者認(rèn)為，考慮購(gòu)買(mǎi)大額存單的關(guān)注點(diǎn)是利率問(wèn)題，三成的受訪(fǎng)者認(rèn)為是流動(dòng)性的問(wèn)題，也有接近兩成的受訪(fǎng)人認(rèn)為起點(diǎn)30萬(wàn)元是一個(gè)問(wèn)題。

事實(shí)上，以投資30萬(wàn)元計(jì)算，大額存單一年期收益比銀行定存略高675元，比余額寶要低2000多元，比三年期國(guó)債則要低4560元。即使三年期國(guó)債滿(mǎn)一年后提前支取，收益仍與大額存單相當(dāng)。

分析認(rèn)為，當(dāng)前股市對(duì)資金分流作用明顯，因此目前大額存單遇冷也是“可以預(yù)見(jiàn)”的。

“從需求的角度看，保守型投資者更有動(dòng)力選擇大額存單作為其投資工具。”普益財(cái)富研究員匡宸郗表示，與保本型銀行理財(cái)產(chǎn)品相比，大額存單的流動(dòng)性?xún)?yōu)勢(shì)和附加功能突出，“當(dāng)投資者出現(xiàn)緊急情況需要調(diào)用資金時(shí)，可以快速地在二級(jí)市場(chǎng)套現(xiàn)，且交易成本較低。”

未來(lái)預(yù)期

未來(lái)大額存單利率可能提高

業(yè)內(nèi)普遍認(rèn)為，首批銀行的大額存單利率并不高，然而大額存單發(fā)行的意義不僅僅在于拼利率，目前大額存單畢竟剛開(kāi)始，銀行還處于試探階段，不可能一下子把利率定得太高。后期根據(jù)市場(chǎng)反應(yīng)情況可能會(huì)提高利率。

興業(yè)銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家魯政委表示，這表明中國(guó)利率市場(chǎng)化進(jìn)程進(jìn)一步加快，此后，存款利率市場(chǎng)化只剩下小額存款利率上限取消這最后一步。因?yàn)楝F(xiàn)在貸款已經(jīng)全部市場(chǎng)化了，那么存款利率要市場(chǎng)化之后找個(gè)定價(jià)的參照，所以它和目前的一般性的存款很相近，以后存款利率限制完全解除之后，大家就知道該怎么定價(jià)了。

投資30萬(wàn)元收益比較

一年期定存（基準(zhǔn)）收益： 30萬(wàn)元×2.25%＝6750元

一年期定存（上浮30%）收益： 30萬(wàn)元×2.925%=8775元

一年期大額存單（上浮40%）收益：30萬(wàn)元×3.15%=9450元

三年期國(guó)債第一年收益： 30萬(wàn)元×4.67%=14010元